Allokerande strategier

Carnegie Asset Managements aktivt förvaltade allokeringsstrategier bygger på vårt egenutvecklade Safety 90-koncept. Konceptet syftar till att ta del av uppgången på valda aktiemarknader, samtidigt som kapitalet skyddas från större nedgångar genom att trygghetsnivåer för fondvärdet etableras.

Kapitalet fördelas löpande mellan aktier, som följer Carnegie Asset Managements övergripande investeringsfilosofi och replikerar relevanta strategier, och räntebärande instrument.

Trygghetsnivåer skyddar kapitalet.
Centrala i konceptet är de så kallade trygghetsnivåerna. Var 50:e handelsdag etableras en trygghetsnivå motsvarande 90 procent av fondvärdet. Den aktuella trygghetsnivån gäller i 250 handelsdagar om inte en ny, högre nivå fastställs under perioden. Det innebär att fondandelsvärdet inte bör minska med mer än 10 procent även om aktiemarknaden skulle falla med betydligt mer under dessa 250 handelsdagar.

Trygghetsnivån är dock ingen absolut garanti för att fondandelsvärdet inte understiger 90 procent, men det krävs en kraftig börsnedgång, större än tidigare historiska kursfall under en eller flera enskilda handelsdagar för att det ska inträffa.

Den dynamiska riskallokeringsmodellen som ligger till grund för strategierna bygger på daglig riskmonitorering och bedömning av hur stor aktieexponering fonden ska ta med beaktande av trygghetsnivån.

Förvaltningen styrs inte av traditionella riskmått som exempelvis standardavvikelse eller tracking error, då målsättningen är att ge investeraren möjlighet att ta del av aktiemarknadernas tillväxt med god absolutavkastning samtidigt som förlustrisken begränsas.